Ressaltando o crescimento do SAS em soluções específicas para o segmento, a aquisição possibilitará aumentar, consideravelmente, a cobertura do portfólio de soluções de risco
O SAS, referência global de analytics e IA, adquiriu a Kamakura Corporation, de Honolulu (EUA). De capital privado, a Kamakura oferece software especializado, dados e consultoria que ajudam organizações financeira – bancos, seguradoras, gestores de ativos, fundos de pensão e mais – a gerenciar diversos riscos financeiros.
A decisão de investimento do SAS reflete o otimismo pós-pandêmico ainda ofuscado pela guerra, rupturas implacáveis nas cadeias de suprimentos e o fim de diversos programas de segurança financeira e social que nasceram com a pandemia. O aumento da inflação e a recessão surgiram como nuvens carregadas no horizonte financeiro, sinalizando possíveis turbulências à frente – um momento para que empresas financeiras, grandes e pequenas, examinarem com cuidado os riscos de liquidez e outros riscos em seus portfólios.
“Esta aquisição é uma extensão de enormes investimentos já realizados na plataforma de gestão de risco baseada em nuvem do SAS e em soluções integradas”, diz o cofundador e CEO do SAS, Jim Goodnight. “Ela sinaliza nossa intenção de antecipar soluções de risco que irão mudar o mercado para solucionar os principais e mais urgentes desafios que nossos clientes financeiros enfrentam. Prevemos que a força resultante da tecnologia SAS combinada com os modelos de análise de risco e crédito da Kamakura se comprovará ainda mais poderosa do que a soma de suas partes”.
Com a aquisição da Kamakura, o SAS visa entregar um portfólio inigualável de soluções de risco integradas, especialmente na gestão de ativos e passivos (ALM), e servir outros aspectos da indústria de serviços financeiros.
“O valor sinergético na fusão de dois portfólios de tecnologia de risco altamente complementares é inegável para qualquer um familiarizado com SAS e Kamakura; é como encaixar as peças de um quebra-cabeças”, afirma Sidhartha Dash, diretor de pesquisa da Chartis. “Unir a força da Kamakura – ALM robusta e capacidade de risco da taxa de juros, modelos proprietários e sofisticados de crédito e dados de risco – com as capacidades premiadas do SAS em gestão de risco de crédito e integração financeira e de risco no SAS® Viya® é uma combinação poderosa para soluções em todo o balanço patrimonial”.
Uma visão única
A Kamakura é conhecida pela visão pioneira e rigor quantitativo. Por mais de três décadas, a empresa se especializa em software e dados de gestão de risco para os setores bancário e de seguros. As duas ofertas atuais são:
- Kamakura Risk Management (KRM). A KRM está entre os sistemas de gestão de risco mais avançados e completamente integrados para ALM disponíveis no mercado. O software oferece avaliação no nível da transação, simulação, teste de estresse e análise de fluxo de caixa.
- Kamakura Risk Information Services (KRIS). Um software como serviço (SaaS), baseado em nuvem, que oferece uma assinatura de serviço de dados que provê dados de risco de crédito e analytics que ajudam empresas e países a prever margens de crédito e calcular probabilidades de inadimplência com base em modelos proprietários.
A aquisição traz as capacidades destas soluções para o SAS, junto com executivos, equipe de liderança, colaboradores e fornecedores da Kamakura – um acúmulo considerável de conhecimento especializado em riscos quantitativos, que levaria anos para se reunir no mercado atual.
Dois lados da mesma moeda
A Kamakura escolheu o SAS justamente por se alinhar com sua cultura direcionada por dados e pesquisa, e pela excelência mútua em modelagem e analytics, de acordo com o CEO e chairman da Kamakura, Don van Deventer, que fundou a empresa em 1990.
Ele afirma que o SAS e a Kamakura compartilham da mesma filosofia, que gerencia, com sucesso, risco financeiro, enquanto otimiza retornos e atende às exigências regulatórias, entrega pesquisas líderes da indústria, análises sólidas, aplicações totalmente integradas, execução impecável e resultados quantificáveis.
“Entrar para a família SAS representa um importante novo capítulo nos 32 anos de história da Kamakura”, diz van Deventer. “Juntas, nossas culturas irão gerar sinergias para alimentar inovações para clientes e mercados. Em termos mais concretos, agregar a tecnologia nativa de nuvem SAS Viya, capacidades de domínio de risco e interfaces intuitivas e fáceis à propriedade intelectual da Kamakura irá gerar uma oferta ALM de alto padrão que mudará o mercado”.
Ao lado de van Deventer, aclamado autor de quatro livros sobre riscos, a liderança da Kamakura inclui o diretor de pesquisa, Robert Jarrow, renomado no campo de risco quantitativo pela co-criação de duas proeminentes estruturas de modelagem de risco: o modelo de taxa de juros Heath-Jarrow-Morton e o modelo de risco de crédito de forma reduzida Jarrow-Turnbull. Tanto van Deventer quanto Jarrow, junto ao COO da Kamakura, Martin Zorn, irão integrar a equipe do SAS para facilitar a transição e liderar o desenvolvimento futuro de ALM e ofertas de balanço integradas, e outros avanços em soluções de risco.
“A gestão, tradicionalmente fragmentada, de ativos e passivos e balanços nas organizações financeiras estão se tornando custo-proibitivas e insustentáveis”, diz Troy Haines, vice-presidente sênior e diretor de pesquisa de risco e soluções quantitativas do SAS. “Ampliar e combinar as décadas de experiência em gestão de riscos e soluções financeiras do SAS com as capacidades avançadas de ALM da Kamakura é a melhor maneira de sustentar os fardos regulatórios de risco da indústria e promover decisões baseadas em dados”.
